Сегодня банковская система вновь столкнулась с непредвиденными обстоятельствами, но на этот раз она подготовлена к кризису больше, чем когда-либо
Ликвидность банковской системы составляет 180 млрд гривен и еще около 8 млрд долларов, и этого вполне достаточно. Разумеется, длительный карантин может негативно сказаться на финансовых результатах банков, но на этот раз для массового банкопада нет причин.
Рост рисков приводит к тому, что банки пересматривают свои аппетиты относительно кредитного риска, начинают более осторожно кредитовать и пытаются частично конвертировать свои валютные кредитные портфели в национальную валюту. Однако сегодня, даже несмотря на девальвацию в 20%, наблюдается существенный спрос бизнеса на кредиты в гривнях.
Почему бизнес берет кредиты в гривнях
В первую очередь рост спроса на гривни произошел со стороны импортеров, для которых зависимость от валюты в этой ситуации просто убийственна. Другое дело — экспортеры, у которых валютные риски закрываются экспортной выручкой. Понимая, что курс будет расти, клиенты банков начали конвертировать свои долларовые кредиты в гривни. Если для импортера ситуация с переходом в гривны является вынужденной, то для экспортера при росте курса доллара все равно выгоднее конвертироваться в гривни даже при значительно более высокой кредитной ставке в национальной валюте. Спокойнее платить дешевой относительно доллара нацвалютой, а в дополнение еще, возможно, и заработать на курсовой разнице, поскольку валюта поступает из-за границы.
Именно из-за высоких рисков брать валюту во время кризиса никто не хочет, даже по более низким ставкам, чем в гривнях. Прошлый кризис показал, чем это может обернуться.
Кроме того, из-за высокой зависимости от импорта банки пытаются минимизировать свои риски, уменьшая кредитные портфели в валюте. Вполне ожидаемо, что часть валютных кредитов банки конвертировали в гривни, о чем может свидетельствовать уменьшение валютного кредитного портфеля. Например, с начала карантина валютный кредитный портфель банка «Пивденный» уменьшился на 5%, а по системе в целом до конца II квартала ожидаем снижение более чем на 10%.
Даже при нормальных экономических условиях большая часть валютного портфеля — это риск невозврата. Нужно постоянно думать, как его снизить, потому что завтра могут произойти валютные колебания, которые в свою очередь приведут к реструктуризации. Нормальным уровнем доли валютного кредитного портфеля в общем кредитном портфеле нашего банка в нынешних условиях можно считать не более 40%.
Даже Национальный банк в процессе осуществления макропруденциальной политики поставил цель снизить вдвое долю валютных кредитов в общей структуре кредитного портфеля страны. Сейчас она составляет 50%.
Как банки продолжат кредитовать
Конечно, количество кредитных программ уменьшилось, но кредитование как таковое никуда не исчезнет. Сегодня отмечается затрудненный доступ к кредитным ресурсам, поскольку некоторые банки уже поставили кредитование на паузу. Банкам, как и бизнесу, нужно время, чтобы адаптироваться к новым реалиям — пересмотреть свои риск-аппетиты в отношении внешних факторов (фондовые рынки, биржи), которые влияют на бизнес в стране, и усилить подходы риск-анализа. Украина зависит от коммодитис и экспорта агропродукции, которые в свою очередь зависят от падения цен на нефть. Поэтому банки вынуждены ужесточать требования к заемщику и выставлять выше прайсинг по кредитованию.
Происходит отказ банков от бланкового кредитования — то есть от кредитования без залога и кредитования под «мягкий» залог. Такие продукты пока неактуальны, поскольку банки хотят «твердого» обеспечения кредита в виде недвижимости, транспорта и оборудования. Но кредитовать нужно, поэтому большую популярность приобрели документарные инструменты финансирования в виде гарантий с минимальным риском для банка.
Несмотря на непредвиденные обстоятельства, часть банков не перестали кредитовать бизнес в рамках подписанных договоров и продолжают заключать новые соглашения. Например, с начала карантина прирост кредитного портфеля банка «Пивденный» составил 15,1%, или 1,3 млрд грн. Это произошло благодаря активной работе банков в течение прошлых шести месяцев и частичной конвертации валютного портфеля и спроса на гривну. Всего по системе прирост кредитных портфелей банков в марте составил 8%.
Другие банки из-за высокой рискованности активных операций изменили свой фокус и сосредоточились на транзакционном бизнесе: РКО, покупка валюты, проведение платежей и т. п.
Ожидается, что при повышении спроса и уменьшении ликвидности банковской системы в гривнях произойдет рост кредитных ставок в национальной валюте, но об этом еще рано говорить. Как и о росте доли неработающих кредитов в портфелях банков. Сегодня их доля почти неощутима, но они будут появляться. В первую очередь это почувствуют банки, которые активно кредитовали физических лиц. Для юридических лиц критическими станут сферы, связанные с металлургией, строительством, энергетикой, обслуживанием. Многое будет зависеть от того, по какому сценарию будет двигаться экономика.
Кредитные каникулы для бизнеса
Каникулы предусмотрены для тех, кто пострадал в связи с введением карантина. И это в большей степени физические лица. Часть банков уже ввели кредитные каникулы, но они касаются только сегмента розничного кредитования (физические лица). Однако, несмотря на заявления правительства о том, что банки обязаны не прекращать кредитование, существуют сомнения, что большинство банков готовы на предоставление своим заемщикам каникул. Для банков, которые не имеют большого кредитного портфеля физических лиц, вводить подобные меры бессмысленно. Все же в это непростое время банки предлагают бизнесу индивидуальные условия продления сроков платежей и поиск компромиссов. Но для бизнеса кредитные каникулы не будут действовать автоматически, все равно нужно обращаться в банк. Каждый случай будет рассматриваться индивидуально. Каникулы — это лишь отсрочка, а не отмена обязательств по кредиту. В любом случае займы обязательно надо будет возвращать.
Источник: Новое Время
