В первом полугодии 2025 года по сравнению с аналогичным периодом прошлого года доля коммерческих кредитов для малого и среднего бизнеса выросла в среднем на 5 п.п. Таким образом, в общей структуре финансирования предпринимателей банковские («коммерческие») кредиты уже составляют около 60%, а остальная часть приходится на государственные программы — «Доступные кредиты 5-7-9», «Доступный факторинг», «Доступный финансовый лизинг 5-7-9».
Существенные изменения в структуре финансирования стали возможны благодаря системному внедрению совместных программ между производителями / поставщиками основных средств для ведения бизнеса и коммерческими банками.
Формула успешного развития кредитования достаточно проста: предоставление кредита должно учитывать интересы всех участников «цепочки» — производителей / дилеров, банков и, главное, заемщиков. Именно благодаря совместным программам ставки по кредитам в среднем на 1–2 п.п. (17–18% годовых) ниже среднерыночных, что в отдельных случаях является хорошей альтернативой государственным программам.
Общая структура банковских кредитов по таким совместным программам остается относительно стабильной. В то же время в течение первого полугодия существенно выросла потребность в производственном оборудовании для небольших предприятий, которое может использоваться по двойному назначению (например, для изготовления запчастей для нужд ВСУ, а также элементов РЭБ-средств, БПЛА, станций управления беспилотными системами и т.д.).
Малый и средний бизнес адаптируется к военным условиям. Логично, что возникает спрос на качественное и специализированное оборудование. Главное преимущество именно небольших предприятий — их большая гибкость и способность быстро принимать решения о необходимости кредитования.
В структуре выданных кредитов по совместным программам более 35% приходится на приобретение автотранспортных средств — преимущественно грузовиков, прицепов, транспорта для пассажирских перевозок.
До 30% выросла доля кредитов, выданных на приобретение производственного оборудования — станков, машин, других технических и автоматизированных средств для малых производств.
Около 20% кредитов направлено на приобретение техники для различных видов сельскохозяйственных работ: тракторов, почвообрабатывающей, посевной, уборочной, кормозаготовительной техники, а также машин для внесения удобрений, защиты растений, транспортировки и т.п.
Еще 15% приходится на оборудование для сферы услуг — обустройство фитнес-центров (разнообразные тренажеры для силовых и кардиотренировок), массажных салонов (средства для физической реабилитации, столы для мануальной терапии, аппараты для ударно-импульсного вакуумного термомассажа), стоматологических кабинетов (стоматологические установки, компрессоры, стерилизационное оборудование, рентгеновские аппараты и инструменты).
Большинство кредитов для МСБ по партнерским программам (а это около 80%) предоставляются на сумму до 3 млн грн и сроком до 5 лет. При этом средняя сумма кредита составляет 1,3 млн грн. Важно, что более 90% таких кредитов выплачиваются досрочно.
Более 70% кредитов по партнерским программам, выданных во второй половине 2022 года сроком на 3 года, уже полностью погашены.
Одним из ключевых факторов устойчивого развития кредитования является способность предпринимателей вовремя осуществлять выплаты. Даже в условиях войны большинство заемщиков не только соблюдают график, но и опережают его. Это свидетельствует, с одной стороны, о востребованности их услуг и продукции, а с другой — об эффективности совместных программ, предлагаемых банками.
До конца 2025 года банки совместно с производителями и поставщиками оборудования для бизнеса могут усовершенствовать программы, в частности — расширить перечень доступного оборудования, увеличить предельную сумму кредита или срок его погашения. При этом ставки по совместным программам уже сейчас максимально выгодны. А в случае снижения учетной ставки до 14–14,5% банки и производители готовы и далее улучшать условия кредитования, стимулируя более активное привлечение предпринимателей. Главными факторами остаются стабильность экономики, уровень инфляции и ситуация на фронте.
Сегодня банки выполняют важную консультационную роль для предпринимателей — от поиска лучших предложений от производителей / дилеров до эксклюзивных условий финансирования в зависимости от специфики бизнеса. Именно поэтому спрос на кредиты медленно, но стабильно растет. Ожидается, что по сравнению с 2024 годом количество выданных кредитов вырастет как минимум на 10 п.п.
Кредитование МСБ в Украине: портфель превысил 616 млрд грн
По данным Центра экономических исследований и прогнозирования «Финансовый пульс», по состоянию на 1 июля 2025 года объем кредитного портфеля малого и среднего бизнеса (МСБ) достиг 616,6 млрд грн.
Наибольшая доля приходится на кредиты, выданные средним предприятиям, — 47% (290,7 млрд грн). Микробизнес привлек 38% (234,4 млрд грн), а малые компании — 15% (91,5 млрд грн).
При этом 75% портфеля номинировано в гривне, что подтверждает постепенное укрепление позиций национальной валюты в финансировании бизнеса.
По срокам кредитования структура выглядит так:
-
48% — кредиты до одного года,
-
40% — займы сроком от 1 до 5 лет,
-
12% — более 5 лет.
В первом полугодии 2025 года портфель МСБ вырос на 7%, а по сравнению с довоенным периодом (на 1 января 2022 года) — на 12%.
Наибольший рост зафиксирован в сегменте среднего бизнеса: кредитный портфель увеличился на 36% относительно довоенного уровня. Кредиты для малых предприятий выросли на 6%, тогда как объем займов микробизнеса сократился на 6%.
