Биткоин – это волатильный актив, который способен резко упасть или вырасти в цене. Как анализировать монету перед вложением, оглядываясь на опыт 2021-го. Какие факторы потенциально могут влиять на биткоин в 2022 году. Исходя из чего составить прогноз на Bitcoin.
Назар Щетинин и Андрей Ванин, инвесторы и ведущие подкаста издания “Медуза” об инвестициях, рассуждая об облике современного инвестора определили, что 80% из них содержат минимальные суммы на своих счетах. Эти счета остаются нерушимыми. По мнению экспертов, основная масса новых инвесторов пробует себя в этом, чтобы “поиграться, попробовать и понажимать кнопки”.
По статистике, 4% игроков фондовой биржи принадлежит 90% денег, еще 1% – 75%. Это говорит нам о том, что несмотря на рост популярности инвестиционных инструментов, большинство, сталкиваясь с необходимостью прилагать усилия, бросают еще до первой сделки.
Отсюда мы получаем масштабную проблему. Мелкие инвесторы предпочитают двигаться вслед за рынком, опираясь на чужие выводы и прогнозы. И не торопятся вовлекаться ни в фундаментальный и технический анализ, ни в более глубинное изучение торговых инструментов.
Наряду с этим, виртуальные активы продолжают набирать популярность. Не в последнюю очередь потому, что 2021 год стал для биткоина значительным – актив вырос с $20 тыс. до $69 тыс. за единицу и обернул внимание новых потенциальных криптоинвесторов на рынок криптовалют в целом.
Но то, как закончился минувший год для биткоина, заставляет по-новому посмотреть на инвестиции в монету. В дополнение картины здесь будут цифры Into The Block, согласно которым даже если исходить из текущей цены на биткоин, в убытках находятся более 38% биткоин-адресов.
.png)
Однако позитивно настраивает и статистика по прибыльным позициям. Количество адресов, которые покупали биткоин по средневзвешенной цене, в два раза превышает убыточные.
Таким образом, в новых реалиях крипторынка инвестор вынужден и должен не только тщательно изучать инструменты платформ. Но также определять новые зоны внимания в фундаментальном секторе, на которые необходимо смотреть при анализе перспектив и составлении авторского прогноза на биткоин. Как в разрезе краткосрочных перспектив, так и в разрезе долгосрочных.
Проблема криптоинвестирования – нежелание учить и обучаться
2022 год принес новый поток криптоинвесторов. Это люди, которые слышали о биткоине и его успешности, и решили “попробовать себя”, но, как уже было озвучено, не прилагают усилий.
И здесь нужно принять во внимание такой факт: на фондовом рынке инвесторов, которые действительно решают свои инвестиционные задачи и, соответственно, способны ощутить отдачу этого рынка, процент невысокий. Именно поэтому инвестиции не являются массовым явлением.
Но с криптовалютами – иначе. При таком же инвестиционном поведении, число инвесторов неуклонно растет. По результатам 2020 года, Украина стала лидером по количеству населения, владеющего криптовалютами. И проблема неудачных вложений, дезинформации о перспективности или отсутствии перспектив от инвестирования, остается не менее актуальной.
Не в последнюю очередь в этом виноваты сами операторы. Привлекая новых юзеров, платформы для торговли и обмена криптовалют чаще обращаются к такой полемике в отношении криптоинвестирования: торговать криптовалютой просто, криптоинвестиции – это несложно и т. д. Процент площадок, которые готовы предоставлять образовательный контент и хотят “вырастить” своего криптоинвестора, до сих пор невысокий. Преимущественно это ведущие торговые площадки, взаимодействующие с регуляторами и законодателями. Они готовы предоставлять своим клиентам качественную информацию, которая может провести трейдера не только от регистрации до пополнения кошелька, но и от первой к последующим сделкам. Такого принципа придерживаются на WhiteBIT, в какой то степени – Binance, KuCoin и других наиболее известных платформах. Как результат – в социальных сетях этих площадок уже сегодня появляются викторины и гайд-опросники, выполняющие образовательную функцию.
Таким образом, мы видим назревшую проблему, которая не стала чем то новым в ушедшем, 2021-м году. Подобная тенденция – тенденция последних нескольких лет. Потому чем дальше, тем больше криптобирж будут вынуждены внедрять обучающий контент – новый пользователь криптопространства просто требует этого.
Еще одним направлением в поле формирования образованного пула криптоинвесторов становятся блоги бирж, в которых подробно рассказывается о целях и токеномике проектов, основных понятиях и торговых инструментах.
Вместе с тем, поскольку сам криптоинвестор тоже не торопится прилагать чуть больше минимальных усилий на изучение инструментов криптобирж, технического и фундаментального анализа, в ответ на это площадки начали упрощать интерфейсы, или, как это сделали WhiteBIT, и вовсе сегментировать свою аудиторию по уровням знаний, предоставляя новичкам – свои торговые терминалы, а протрейдерам – свои.
Банальная неосведомленность о существующих биржевых инструментах часто становится фактором, который останавливает криптоинвестора перед активным планированием инвестиционного поведения. Но здесь, к счастью, в отличие от традиционного финансового рынка, есть и другая сторона.
Криптоинвесторы часто придерживаются стратегии холдинга. И чтобы включать эти деньги в оборот, повышая их в частности и свою отельно ликвидность, биржи криптовалют обеспечивают дополнительный функционал на платформах. Как правило, это криптолендинг или стейкинг. Таким образом, сталкиваясь с пониманием того, что процесс торговли криптовалютами требует больше времени и усилий, чем казалось прежде, трейдер может перейти в число холдеров. Пользователь биржи оставляет свои активы на определенных условиях, и по истечении какого то времени получает их обратно на биржевой кошелек, еще и с процентами, которые может точно так же снова оставить под процент на бирже по завершении прежних договоренностей.
Отсюда вывод: только те площадки, которые способны понимать своего клиента, смогут удовлетворять его потребностям, параллельно развивая его способности в мире криптоинвестирования, будут оставаться востребованными. Другие попросту потеряют клиентуру, которая уйдет туда, где понятно настолько, что снижаются риски инвестирования.
Фундаментальные факторы на 2022 год
В разрезе обозначенных проблем перейдем к биткоину. С конца сентября для первой криптовалюты начался бычий боковик. Всего за три дня актив поднялся с $41 тыс. до $48 тысяч, на первой неделе октября он стоил уже $55 тысяч, и достиг своего нового All Time High к 10 ноября. Сейчас же он достиг значений января 2021 года. С той поправкой, что не идет к вершине, а, наоборот, значительно просел.
Здесь наступает время для погружения в обозначенную проблему и поиска решений. Множество факторов в тот или другой момент подъема или обвала биткоина влияли на рынок. Это и общие экономические проблемы, и геополитические перипетии, и пандемия, и поведение регуляторов на этапах формирования законодательной базы для биткоина, и многое другое. Умением своевременно понимать риск-фундаментальные зоны криптоинвестор в любом случае снижает свои шансы на убытки.
Вместе с тем, здесь мы можем говорить и более широко. Поскольку на фоне фундаментальных факторов, которые предвосхищали роста биткоина, рос рынок в целом. Можно сказать, что он традиционно движется вслед за первой криптовалютой.
Таким образом, представляется возможным выделить информационные зоны, которые могут влиять на показатель “Страх и Жадность”, поведение трейдеров и ценоформирование биткоина, а за ним и рынка в целом.
Новости о блокчейне биткоина и других криптовалют / майнинговые новости
Сентябрьскому ценовому развороту предшествовало заявление китайских властей о запрете криптовалют на территории государства. На этом фоне всего за несколько дней актив потерял несколько тысяч в цене. После чего, тем не менее, началось длительное “бычье” движение.
Кроме того, с июля 2021 года цена монеты пыталась восстановиться после новостей о вреде майнинга биткоина для окружающей среды. Исследователи Nature Communications тогда пришли к выводу, что при использовании текущего алгоритма консенсуса происходит масштабное использование электроэнергии, а выбросы углекислого газа в атмосферу существенно вредят экологии.
Тогда же на фоне этого исследования Илон Маск сделал заявление, что откажется от биткоина в своем бизнесе, после чего цена Bitcoin также просела. Эти разговоры не прекращаются и по сей день.
Наряду с этим, механизм консенсуса Proof of Work (PoW) продолжает подвергаться критике. Тем не менее, биткоин не способен отказаться от своего блокчейна. Тогда как другие криптопроекты переходят на Proof of Stake или принцип комбинирования блокчейнов. Что можно выделить в тенденцию в развивающемся криптосообществе и важный блок новостей, на которые стоит обращать внимание.
Политические аспекты
Сегодня мир активно наблюдает (и реагирует) за ситуацией между Украиной и Россией, высказываниями и поведением представителей властей государств в этой связи и в целом за поведением стран в этом разрезе.
Такие новости редко имеют прямое влияние на ценоформирование, но в общем влияют на настроения крупных инвесторов, которые вынуждены подстраивать бизнес-процессы под существующие геополитические реалии. За их решениями пристально наблюдают мелкие инвесторы, склонные действовать, исходя из страха, а не логических выводов.
Регуляторные аспекты
От решений, которые принимают власти в отношении регулирования криптовалют, рынок зависит в большей степени. В общем поле можно вычленить вопросы, которым стоит уделять внимание в 2022 году.
На горизонте маячит перспектива налогообложения биткоина в США и Индии, где сосредоточена значительная часть активных криптоинвесторов (речь о 30%-ном налоге для граждан южноазиатского государства).
Затягивают пояс регулирования в последний год довольно активно и российские власти. На данном этапе местный Центробанк отстаивает точку зрения, в основе которой – полный запрет криптовалют в стране. Противником на данном этапе выступает Минфин. Только в результате этой новости рынок криптовалют понес убытков на $150 млрд. Стоит ли продолжать рассуждения о том, к чему может привести подобный запрет?
В целом регуляции в странах, являющихся крупнейшими по показателям майнинга биткоина, необходимо отслеживать. Как писали CNBC, на сегодняшний день это США, Казахстан, Россия и Иран.
Кроме того, регулирование в отношении в чстности майнинга и положение предприятий для добычи криптовалют – также важная тема. Вспомним ситуацию, которая возникла вследствие политического переворота в Казахстане. Протесты, по данным из различных источников, стали катализатором падения биткоина.
На волне популярности биткоина, в особенности в периоды “бычьих” циклов, регуляторы разных стран обращают все большее внимание на вопрос регулирования криптовалют. Не в последнюю очередь на ценоформирование биткоина влияет то, как различные страны вводят виртуальные активы в правовое поле.
Крупнейшим для криптовалют рынком сегодня является США. Помимо действия Комиссии по ценным бумагам и биржам, к более активным высказываниям в отношении криптовалют приходит и Белый дом. Так, в феврале будет опубликован документ, который обозначит политику и стратегию государства в отношении криптовалют в целом. Но подобные активности - перспектива не только на текущий, 2022-й год, но маячит на ближайшие пару лет.
Пандемия
В результате тех или иных, перечисленных, и нет, причин, к концу 2021 года актив потерял в цене порядка 40% от своей пиковой стоимости. Кроме прочего, пандемия Covid-19, в частности, появление нового штамма “омикрон”, тоже сотрясала рынок.
Напоследок стоит сказать, что при анализе криптовалюты и прогнозировании необходимо учитывать и прежнее поведение рынка. Определять, когда были подъемы и падения котировок, а также что сопутствовало этим взлетам и падениям в части новостей.
