Война — это огромный стресс-тест для всех: для экономики, для бизнеса, для каждой семьи. С начала вторжения в 2022 году не менее трети трудоспособного населения потеряла привычные источники дохода: кому то пришлось уехать, кого-то сократили, кто-то почувствовал ухудшение материального дохода из-за существенного роста инфляции.
Такие испытания требуют большей адаптивности, творческого мышления и поиска новых источников прибыли. Поэтому вопросы грамотного инвестирования, личных финансов, пассивного дохода сейчас актуальны как никогда раньше.
С одной стороны кризис — это шок для инвестора, с другой — лучшее время перезагрузить портфели и найти новые возможности. Потому что именно сейчас можно приобрести перспективные активы с существенным дисконтом.
Какую же стратегию инвестирования выбирают украинцы во время войны?
В каких инструментах ищут защиту от инфляции, на что ориентируются принимая инвестиционные решения? Твое коло, IPlan, УкрИнвестКлуб, HUGSFUND, искала ответы на эти и другие вопросы с помощью анонимного опроса.
В исследовании приняло участие около 500 респондентов. Среди тех, кто активно интересуется инвестиционной тематикой, преобладают представители мужского пола, их доля почти 80%. В основном в возрасте от 20 до 50 лет.
На момент, когда проводилось исследование, большинство уже попробовало на себе такие популярные инструменты как: банковский вклад — 78,5%, гривневые ОВГЗ — приблизительно 52%. Акции и криптовалюты почти в равной доле приобрели около 42% опрошенных. Чуть больше 36% уже инвестировали в недвижимость, а 16% — в землю сельхозназначения. Около 10% испытали удачу в паевых инвестиционных фондах и драгоценных металлах. Среди тех, кто не имеет вообще опыта инвестирования — 5,5%.
Как изменились инвестиционные настроения украинцев в текущих условиях?
На вопрос, какие инструменты вы хотите попробовать в ближайшее время, ТОП 3 самых популярных ответа — это акции иностранных компаний, украинская сельхоз земля и недвижимость. По сравнению с предыдущим опытом существенно уменьшилось количество желающих экспериментировать с криптовалютами. Также следует отметить, что фокус внимания инвесторов в определенной степени сместился на Евробонды. Что и неудивительно: сегодня они показывают доходность в сотни процентов годовых, и это в евро. Обычно такая сверхприбыль обусловлена повышенным риском страны, в которой идет полномасштабная война. Но, кажется, это именно тот случай, когда шкурка стоит выделки. Чуть больше 20% потенциального будущего инвест портфеля респондентов заняли бы ценные бумаги украинских компаний. Почти 30% хотят приобрести военных облигаций. А вот продолжать хранить сбережения на консервативных депозитах хотят чуть больше 30% опрошенных. При этом пропорция между гривневыми и валютными вкладами составила приблизительно 50% на 50%.
Если недвижимость — то какая? Мы предложили респондентам на выбор несколько вариантов инвестиций в недвижимость и вот как распределились их предпочтения. Почти 42% выбрали сельхозземлю. Такой результат вполне ожидаем. Несмотря на войну рынок земли набирает обороты. Подливает масло в огонь и желание успеть приобрести участки по лучшей цене до прихода на рынок крупных игроков — юридических компаний в 2024 году. Потому и спешат частные инвесторы воспользоваться законным люфтом возможностей. В первичную жилую недвижимость хотят инвестировать в ближайшее время около 15% респондентов. 14% стремятся заработать на коммерческой недвижимости под розничную торговлю и приблизительно по 12% разделили сферу внимания инвесторов на недвижимость под производство и жилую недвижимость вторичного типа.
Наиболее популярной валютой для сохранения сбережений или заработка на курсе традиционно для украинцев остается доллар США. На «зеленого» делают ставки почти 95% опрошенных. В то время как в перспективы заработка на Евро верят 51%.
Инвестиции в Украину или заграницу?
Безусловно, деньги, как и люди любят тишину, а не взрывы и бесконечные воздушные тревоги.
Но украинцы верят в победу и хотят продолжать инвестировать в Украину. Меньше трети опрошенных рассматривают исключительно зарубежные инвестиции. Подавляющее большинство (около 80%) соблюдают взвешенную стратегию и желают диверсифицировать активы за счет географической алокации: часть оставить в Украине и часть разместить в зарубежных инструментах.
Какие сферы наиболее перспективны для инвестиций в Украине?
На первый план выбился украинский агросектор. И опять-таки результат вполне предсказуем. Война показала всему миру глобальную роль Украины в обеспечении мировой продовольственной безопасности. Закрытие морских перевозок сразу поставило некоторые африканские страны чуть ли не на грань голода. Неудивительно, что украинские агрокомпании получают максимальную поддержку и от государства и от разных международных доноров. Даже в крайне сложном 2022 году аграрный сектор остался локомотивом украинской экономики, обеспечив 35% всего экспорта. А по окончании войны вообще ожидается бум его развития.
На втором месте по популярности среди опрошенных оказалась сфера IT и инновации. В нее готовы сейчас инвестировать более 60% респондентов. Далее следуют военно-промышленный комплекс и строительство, на которые пришлось около 50% внимания респондентов. Замыкают шестерку наиболее перспективных отраслей — энергетика и транспорт и логистика.
Выбирая среди инструментов для инвестирования в агро, 56,6% опрошенных считают целесообразным приобрести сельхоз землю, около 22% — акции украинских агрохолдингов и порядка 13% проинвестировались бы в украинские аграрные фонды.
На какой максимальный срок готовы сейчас инвестировать?
Почти половина респондентов рассматривают горизонт планирования более 5 лет. Такой результат вполне коррелирует с ответами на предыдущий вопрос: какие инструменты вы хотите попробовать в ближайшее время. Наиболее востребованными стали: акции, недвижимость и земля. Все перечисленные инструменты долгосрочные. И хорошо, что среди опрошенных нами инвесторов есть полное понимание, что инвестирование это длительный процесс и здесь не следует ожидать быстрых прибылей уже сегодня.
Важно ли украинцам получать регулярные выплаты от инвестиции?
Около 60% респондентов хотят получать от своего актива периодические выплаты дохода: дивиденды, проценты от аренды или вклада. Для остальных 41% это не является важным критерием в инвестировании.
Какой уровень доходности сейчас преследуют инвестора?
Большинство опрошенных (а это 60%) ориентируются на уровень доходности 11 — 20% годовых. В этом диапазоне частный инвестор чувствует себя более или менее уверенно. Все что выше ассоциируется с повышенным риском. Лишь 13% с хвостиком ждут от собственной инвестиции уровень дохода 20−25%. А в активы с доходностью больше 25% готовы инвестировать менее 10% опрошенных.
Что удерживает от инвестирования (кроме отсутствия сбережений)?
Главным сдерживающим фактором потенциальные инвесторы назвали — нехватку информации, знаний или опыта. Это мешает инвестировать приблизительно в 34% случаев. На втором месте — страх потерять вложенные средства. Очень интересно, что почти 17% опрошенных от инвестирования удерживают налоги. Не потому, что люди не хотят их платить, а потому что не понимают, как считать, платить и подавать отчетность. Поэтому выбирают более простые способы инвестирования где есть налоговые агенты такие, как банковский вклад. Или по которым вообще отсутствуют налоговые обязательства, например, ОВГЗ. На полосе препятствий к активному инвестированию камнями преткновения также назвали сложность процедуры оформления и невозможность быстро выйти из актива.
Какие источники информации помогают принимать инвестиционные решения?
Среди самых популярных и удобных каналов информации потенциальные инвесторы отметили специализированные экспертные блоги на инвестиционную тематику. Причем большинство предпочитают видео формат. Также среди источников, которыми пользуются и доверяют, респонденты отметили: профильные финансовые издания (такие как Bloomberg, Reuters, Financial Times, Forbes, Минфин, InVenture) и посты известных специалистов по инвестированию в социальных сетях. А вот персонального финансового консультанта сейчас имеют единицы.
Супер турбулентные времена с одной стороны бросают вызов нашей финансовой устойчивости с другой, предоставляют и беспрецедентные возможности для инвестирования. Сейчас золотой шанс для рационального инвестора приобрести перспективные активы по самой низкой стоимости, создать надежную финансовую подушку, которая станет хорошей отправной точкой для дальнейшего развития и успеха. Главное понимать свои цели, учитывать риски, не поддаваться эмоциям и не класть все яйца в одну корзину.Кризис может быть временем испытаний, но также и временем возможностей, которыми обязательно следует воспользоваться.
