Switch to English
Вход
Инвестиционные предложения
Новости
Аналитика
инвестировать Найти инвестора

Аналитика

Обзор рынка M&A в Украине | 2017

Обзор рынка M&A в Украине | 2017

×
7223

Обзор рынка M&A в Украине | 2017

  • InVenture Investment Group представляет обзор рынка слияний и поглощений (M&A) в Украине в 2017 году

Основным драйвером роста сделок M&A в Украине является экономическая стабилизация и появление первых сигналов возобновления роста экономики. На фоне некоторой стабилизации ситуации на востоке Украины, это стало основанием для некоторых национальных и иностранных инвесторов начать инвестировать путем приобретения новых бизнес активов.

Украинские инвесторы остаются главным источником финансирования сделок M&A, на втором месте – иностранные стратегические инвесторы, которые уже имеют свои активы в Украине и готовы к дальнейшей экспансии бизнеса в стране.

Наиболее активным сектором по M&A сделкам в 2017 году стал агросектор, в частности направление растениеводства, а также сельскохозяйственные элеваторы и портовая инфраструктура.

IT сектор Украины также вызывает интерес со стороны инвесторов, при этом инвестиции направлялись как в новые стартап проекты, так путем приобретения крупными разработчиками ПО более мелких компаний.

ТОП-5 наиболее знаковых M&A сделок в 2017 году в Украине

1. Kernel > Украинские аграрные инвестиции (УАИ)

Kernel совершил сделку по приобретению 100% доли в растениеводческом бизнесе агрохолдинга УАИ, который управляет более чем 190 тыс. га арендованных сельхозземель и элеваторными мощностями на 200 тыс. тонн хранения. Компания заплатила денежными средствами $155 млн за 100% долю в бизнесе.

2. DCH > Сухая Балка

Горно-металлургический холдинг «Евраз» продал свой криворожский рудник «Сухая Балка» за $110 млн компании DCH Александра Ярославского. "Евраз-Сухая Балка" является одним из передовых предприятий горнодобывающей отрасли в Украине. Предприятие занимается добычей железной руды подземным способом. В состав предприятия "Евраз-Сухая Балка" входят две шахты – "Юбилейная" и шахта им. Фрунзе. За 2016 год компания реализовала 2,5 млн. тонн аглоруды.

3. Fairfax Financial Holdings Limited > Астарта-Киев

Канадская компания Fairfax Financial Holdings путем осуществления нескольких транзакций консолидировала 28,01% (более 7 млн. ​​акций) украинского агропромышленного холдинга «Астарта-Киев». Общая стоимость двух сделок по выкупу 7,81% и 9,99% составила около $66 млн.

4. Kernel > Агро Инвест Украина

Крупнейший производитель подсолнечного масла, украинский агрохолдинг Kernel совершил сделку по приобретению 100% доли в агрокомпании "Агро Инвест Украина" за $43,3 млн, которая располагает земельныйм банком 27,5 тыс. га. Также актив включает в себя более 170 тыс. тонн мощностей по хранению зерна.

5. Techinservice LimitedКарпатнефтехим

Российская нефтяная компания Лукойл закрыла сделку по продаже 100% доли в LUKOIL Chemical B.V. (Нидерланды), которой принадлежит нефтехимический завод Карпатнефтехим, расположенный на территории Ивано-Франковской области Украины. Контроль над объектом теперь принадлежит структурам Ильхама Мамедова и Игоря Щуцкого. Общая сума сделки составила порядка $25 млн. Партнеры возобновили производство на предприятии после пятилетнего простоя. Ежемесячно компания перерабатывает около 56 тыс. тонн нефти.

Сделки слияния и поглощения в Украине (M&A Украина) в 2017 году

Дата сделки Объект поглощения / сделки M&A Продавец Покупатель Штаб-квартира (покупатель) Сумма сделки ($, млн) Предмет сделки, % Сектор
Announced Date Target company Seller company Bidder company Headquarters location Deal value (US, mln.) Target share, % Sector
Декабрь 2017 ООО "РМ Логистик" (Терминал Буча)   Dragon Capital (ООО "Драгон Капитал Консалтинг" / ООО "БЦ Регион") Украина   100% Транспорт и складское хозяйство
Декабрь 2017 ООО «Универсальная лизинговая компания «Альфа»   ABH Ukraine Limited Украина   100% Финансовая деятельность
Ноябрь 2017 Work.ua (ТОВ «Ворк Украина») и Rabota.ua Гравитация-У (Work.ua) и Grupa Pracuj (Rabota.ua) Гравитация-У (Work.ua) и Grupa Pracuj (Rabota.ua) Украина     ИТ и телекоммуникации
Ноябрь 2017 ООО "Билдинг Инвест Групп"   TAS Group (Devisal Limited) Украина   100% Строительство и недвижимость
Ноябрь 2017 Край Проперти (сеть супермаркетов "Край", гипермаркет "Краина" и торговые центры "Магеллан") Милкиленд (Анатолий Юркевич) Dragon Capital Украина   100% Розничная торговля
Октябрь 2017 Надрагазвыдобування   Burisma Holdings (Николай Злочевский) ООО "Первая украинская газонефтяная компания" Украина     Добывающая промышленность
Октябрь 2017 ООО "Интенсив" (логистический центр)   АТБ ("АТБ-инвест") Украина   100% Транспорт и складское хозяйство
Октябрь 2017 ЧАО“ Днепрометиз” (Dealzone Holding Ltd) Северсталь (Алексей Мордашов) / Cambay Services Ltd       100% Металлургия
Октябрь 2017 ООО „Николаевский глиноземный завод“, ООО "Компания "Алюминий Украины" (Киев), "Гуардон Украина" (Киев) РУСАЛ (Олег Дерипаска) Glencore International Швейцария   100% Металлургия
Октябрь 2017 Фуршет Auchan ("Ашан Ритейл Украина") VI2 partners GMBH Австрия   20% Розничная торговля
Октябрь 2017 ООО "Миропласт" ООО "Капитал-Прогресс", "Альтус-Индастриал", Емре Хади Ерверди Beta Kimyasal Maddeler Yatirim A.S. Турция   100% Строительство и недвижимость
Сентябрь 2017 Прайм и Евразия БТА Банк New Ukraine PE Holding / Dragon Capital Украина   100% Строительство и недвижимость
Сентябрь 2017 ООО "Телерадиокомпания "Радио-Эра"   Dragon Capital Украина   100% ИТ и телекоммуникации
Сентябрь 2017 Супермаркеты - Billa (Kingsbarns Holdings Limited и Mitaly Holdings Limited) Billa Ukraine Валерий Киптык и Руслан Шостак / ВАРУС (Салтора Плюс, Фирма Ариант, Милтон-Груп) Украина     Розничная торговля
Сентябрь 2017 Karavan Real Estate Limited (Караван) Сергей Хрипков и Андрей Гордиенко Ашан Ритейл Украина (Auchan Group) Франция  10 (15) 100% Розничная торговля
Сентябрь 2017 Dragon Capital / New Ukraine PE Holding Limited (Кипр)   The Goldman Sachs Group США   25% Финансовая деятельность
Сентябрь 2017 ООО “Торговый Дом ОАО “Харьковский тракторный завод” ООО “Частная инвестиционная компания” (Александр Носуля) Rosiland Engineering Limited (Кипр) / DCH (Александр Ярославский) Кипр   100% Оптовая торговля
Август 2017 "Край Проперти" (гуппа компаний "Край") Милкиленд (Анатолий Юркевич) ПАО "Сбербанк" Россия   100% Розничная торговля
Август 2017 Владимир-Волынская птицефабрика" (ТМ "Чебутарочка"). OPENMIND Safedam Нидерланды   20% Сельское хозяйство
Август 2017 Банк "Новый" Фонд гарантирования вкладов ТАСкомбанк Украина   100% Финансовая деятельность
Июль 2017 СвижачОк Андрей Долговский Ростислав Овчаров Украина   100% Сельское хозяйство
Июль 2017 КУА "УкрСиб Кэпитал Менеджмент" Укрсиббанк Инвестиционный капитал Украина (ICU) Украина   100% Финансовая деятельность
Июль 2017 ООО Бужанское, ООО Подол, ЧП Вита-Колос, ООО Интерагроинвест, ООО Лучанское-2, ООО Черновчанка-агро,  ООО Мрия, ООО Кряж и К, ООО "Мрия", ООО "Свитанок", ООО "Федюковка Агро" Гленкор Грейн Украина / Glencore International AG (Швейцария) «Эпицентр К» и Renvior Trading Limited (Кипр) Украина 50,0 100% Сельское хозяйство
Июль 2017 Crousman Constructions Limited (Кипр)   BT Invest и Castle Black  Литва   100% Сельское хозяйство
Июль 2017 Агро Инвест Украина MK Group (Миодраг Костич) Kernel Украина  43,3 100% Сельское хозяйство
Июнь 2017 УАИ (Украинские аграрные инвестиции) / Ukrainian Agrarian Investments S.A. (Люксембург) Ренессанс Партнерс Kernel / Jerste BV (Амстердам, Нидерланды) Украина  155,0 100% Сельское хозяйство
Май 2017 Diloretio Holdings LTD («Системойлинжениринг», «Нефтегазпромышленная геология» и «Технокомсервис»)   Burisma / Brociti Investments Limited (Кипр) Кипр   50%+ Добывающая промышленность
Май 2017 ЧАО "Евраз-Сухая Балка" / Kadish Limited Evraz Group S.A. Berklemond Investments LTD / DCH Group (Александр Ярославский) Украина 110,0 100% Добывающая промышленность
Май 2017 Astarta Holding N.V. Валерий Иванчик (Albacon Ventures Ltd.) и Виктор Коротков (Aluxes Holding Ltd.) Fairfax Financial Holdings Limited Канада   8% Сельское хозяйство
Май 2017 Airbites Northern Light Ventures Inc. и Euroventures Ukraine Fund II Limited Воля Украина 2,0 100% ИТ и телекоммуникации
Май 2017 Черновцыоблэнерго ЛД-Украина / ЛИО девелопментс лимитед VS Energy / ООО “ВС Энерджи Интернейшнл Украина”  Россия   25% Энергообеспечение
Май 2017 Marfin Bank Marfin Popular Bank Public Co Saggarco Limited Кипр   50%+ Финансовая деятельность
Май 2017 ПАО «Украинская аграрно-страховая компания»   ООО «Аргофирма «Добробут» Украина   76% Финансовая деятельность
Апрель 2017 СК "ИНГО Украина"   DCH Group (Александр Ярославский) Украина   25% Финансовая деятельность
Март 2017 ЧАО «Нефтегаздобыча»   ДТЭК "Нефтегаз" (СКМ) Украина   15% Добывающая промышленность
Март 2017 ПАО "Искра", ООО "Успех-Мена" ООО "Милкиленд-Агро" (Анатолий Юркевич)   Украина 5> 100% Сельское хозяйство
Март 2017 Элеваторы (г.Пологи, г. Токмак), Гайчурский элеватор, Васильевский элеватор, Бельманский элеватор   Прометей Украина   100% Транспорт и складское хозяйство
Март 2017 ЧАО "Евраз Южкокс" (Баглейкокс) Evraz Group S.A. - - - 100% Нефтехимическая промышленность
Февраль 2017 ООО ДВ “Нефтегазодобывающая компания” (51%), ОАО “Девон”, ООО “Голден Деррик” (67%), ОАО “Добывающая компания “Укрнефтебурение” (22,5%) Юрий Бойко, Юлий Иоффе, Иван Фурсин Павел Фукс Россия   контроль Добывающая промышленность
Февраль 2017 "Украинский лизинговый фонд" (УЛФ)   ТАСкомбанк (Сергей Тигипко) Украина   100% Финансовая деятельность
Февраль 2017 "ААЗ Трейдинг-Автолюкс" Саада Махфуд Норма-А (Ecolines) / Андрис Подгорнийс и Егорс Рибзаменс Латвия   контроль Транспорт и складское хозяйство
Февраль 2017 ЧАО "Костопольский завод стеклоизделий" Edmonton Developments Inc.   Болгария   22%  
Январь 2017 Business Consulting Agency LTD / ООО “Торговый Дом “Агроальянс”   Вадим Ермолаев Украина     Розничная торговля
Январь 2017 Борщевский, Бучацкий, Збаражский, Козовский, Лановецкий и Хоростковский сахарные заводы Т-Цукор Pfeifer & Langen / Радеховский сахар Германия   100% Пищевая промышленность
Январь 2017 ООО "МСиВВС Групп" (ООО "Богуславский завод продтоваров", ООО "Огни гестии") Оксана Лозинская ЧАО "ЗНВКИФ "Холдинг Инвест" / Fozzy Group       Пищевая промышленность
Январь 2017 Astarta Holding N.V. Валерий Иванчик (Albacon Ventures Ltd.) и Виктор Коротков (Aluxes Holding Ltd.) Fairfax Financial Holdings Limited Канада 35,6 10% Сельское хозяйство

Место Украины на рынке M&A в регионе Центральная и Восточная Европа

Согласно исследованию "Zephyr Global M&A Review 2017" Украина заняла третье место в регионе Центральная и Восточная Европа по стоимости сделок M&A в 2017 году, достигнув отметки 5,141 млрд. долларов США, несмотря на 35% снижение по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (2016 год - 7,953 млрд. долларов США). В то же время Украине удалось оставить позади такие страны как Румыния, Чехия и Венгрия (так объем сделок M&A в Чешской Республике в 2017 году по сравнению с 2016 годом сократился на 80%, в Венгрии - на 78%).

ТОП-20 сделок M&A в регионе Центральная Восточная Европа и Россия в 2017 году

# Размер, сделки, млрд. $ Тип сделки  Объект покупки Страна объекта покупки Покупатель Страна покупателя Дата анонсирования сделки
1 9 376 Минаритарный пакет 14% Neftyanaya Kompaniya Rosneft PAO Россия CEFC China Energy Co., Ltd Китай 08/09/2017
2 7 717 Увеличение капитала 99% Bank Finansovaya Korporatsiya Otkrytie PAO Россия Tsentralnyi Bank Rossiiskoi Federatsii Россия 11/12/2017
3 6 018 Увеличение капитала 75% BINBank PAO Россия Tsentralnyi Bank Rossiiskoi Federatsii Россия 21/09/2017
4 3 350 Минаритарный пакет с 14% до 23% Novatek PAO Россия Volga Grup OOO Россия 20/01/2017
5 2 946 Минаритарный пакет 16% Transneft PAO Россия Gazprombank-Upravlenie Aktivami ZAO; Negosudarstvennyi Pensionnyi Fond Gazfond Pensionnye Nakopleniya AO; Russia-China Investment Fund Россия 22/03/2017
6. 2 044 Минаритарный пакет  Severneftegazprom OAO; Gazprom YUGRM Development AO Россия OMVAG Австрия 05/03/2017
7 1 883 Увеличение капитала 54% Obyedinennaya Dvigatelestroitelnaya Korporatsiya AO Россия Gosudarstvennaya Korporatsiya po Sodeistviyu Razrabotke, Proizvodstvu i Eksportu Vysokotekhnologichnoi Promyshlennoi Produktsii Rostekh; Federalnoe Agentstvo po Upravleniyu Gosudarstvennym Imushchestvom Россия 17/05/2017
8 1 792 Увеличение капитала 57% AT Tyutyunova Kompaniya VAT-Pryluky PrAT Украина Precis (1814) Ltd Великобритания 21/04/2017
9 1 712 IBO100% Zabka Polska Sp zoo Польша CVC Capital Partners Ltd Великобритания 21/02/2017
10 1 481 Поглощение 100% Komertsiynyy Bank Pryvatbank PAT Украина Ministerstvo Finansiv Ukrayiny Украина 23/06/2017
11 1 407 IBO 100% Skoda Transportation AS Чехия PPF Group NV Нидерланды 25/11/2017
12 1 341 Увеличение капитала 76% VEB-Lizing AO Россия Gosudarstvennaya Korporatsiya Bank Razvitiya i Vneshneekonomicheskoi Deyatelnosti (Vneshekonombank) Россия 23/10/2017
13 1 178 Поглощение 99% и 100% EDF Polska SA; among other international assets Польша PGE Polska Grupa Energetyczna SA Польша 19/05/2017
14 1 081 Поглощение 100% Immofinanz AG's 5 Shopping Centres in Moscow Россия Fort Grupp Menedzhment OOO Россия 13/11/2017
15 1 037 Минаритарный пакет 19% MegaFon PAO Россия Gazprombank-Upravlenie Aktivami ZAO Россия 31/10/2017
16 1 013 Увеличение капитала 75% Promsvyazbank PAO Россия Tsentralnyi Bank Rossiiskoi Federatsii Россия 15/12/2017
17 944 Увеличение капитала 12% FederaJnaya Gidrogeneriruyushchaya Kompaniya - Rusgidro PAO Россия Bank VTB PAO Россия 07/03/2017
18 918 Минаритарный пакет 12% Federalnaya Gidrogeneriruyushchaya Kompaniya - Rusgidro PAO Россия -   07/03/2017
19 887 Минаритарный пакет 10% Polyus PAO Россия Zhaojin Mining Industry Co., Ltd; Fosun International Ltd; Hainan Mining Co., Ltd Китай, Гонк Конг 31/05/2017
20 857 Минаритарный пакет 2% Gazprom PAO Россия Rosingaz Ltd Кипр 17/02/2017

Комментарии

comments powered by Disqus
Вверх

Задать вопрос

×